Международное рейтинговое агентство Fitch Ratings присвоило ожидаемый долгосрочный рейтинг "B-" предстоящему выпуску облигаций, предоставляющих участие в ссуде и имеющих ограниченный регресс на эмитента, банка Dresdner Bank Aktiengesellschaft ("Dresdner").
Как говорится в сообщении Fitch, облигации будут использоваться исключительно для финансирования кредита КБ "Надра" (Киев) по кредитному соглашению. Финальный рейтинг будет присвоен после получения окончательной документации по выпуску, в основном соответствующей полученной ранее.
Dresdner будет проводить выплаты держателям облигаций (основной суммы долга и процентов) только в пределах средств, полученных от банка "Надра" по кредитному соглашению.
Кредитное соглашение между Dresdner и банком "Надра" содержит положение об условии взаимного выполнения обязательств и о том, что требования Dresdner по кредитному соглашению будут считаться, по крайней мере, равными по порядку очередности исполнения остальным необеспеченным требованиям кредиторов АТФ, за исключением случаев, определенных соответствующим законодательством (о банкротстве, ликвидации и пр.). По украинскому законодательству требования вкладчиков - физических лиц имеют более высокий приоритет, чем другие необеспеченные требования кредиторов. По состоянию на конец 2004 г. средства физических лиц составляли 40% общих пассивов "Надра", согласно отчетности банка по МСФО. Другие условия выпуска ограничивают проведение слияний и продаж активов банком и дочерними банками, а также транзакции между банком и аффилированными компаниями, сделки, проводимые не по рыночной цене, и выплату дивидендов.
Кредитное соглашение также содержит положение об ограничении по предоставлению активов в виде обеспечения, однако при этом допускают определенную степень секьюритизации. В случае проведения таких сделок Fitch рассмотрит характеристики и масштаб какого-либо избыточного дополнительного обеспечения на предмет потенциального влияния на требования необеспеченных кредиторов.
КБ "Надра" зарегистрирован в октябре 1993 г., входит в десятку крупнейших банков Украины. Региональная сеть состоит из 470 отделений.
По состоянию на 1 сентября 2005 г. чистые активы банка - 4,4 млрд. грн., кредитно-инвестиционный портфель - 3,8 млрд. грн., депозиты физических лиц - 2,09 млрд. грн., депозиты юридических лиц - 782 млн. грн., капитал - 466 млн. грн., финансовый результат - 11,3 млн. грн.
По данным Fitch, банк принадлежит шести акционерам - физическим лицам, которые не имеют значительных активов в общей собственности помимо банка. Об этом сообщает "Украинский Финансовый Сервер".
